初級銀行《風險管理》知識點：信用風險計量

第三章　信用風險管理

知識點：信用風險計量

信用風險計量是現(xiàn)代信用風險管理的基礎和關鍵環(huán)節(jié)，經(jīng)歷了從希賽網(wǎng)判斷法、信用評分模型到違約概率模型三個主要發(fā)展階段。

在內(nèi)部評級法下，商業(yè)銀行的風險暴露分類一般可以分為以下六類：即主權類、金融機構(gòu)類(含銀行類和非銀行類)、公司類(含中小企業(yè)、專業(yè)貸款和一般公司)、零售類(含個人住房抵押貸款、合格循環(huán)零售和其他零售)、股權類和其他類(含購入應收款及資產(chǎn)證券化)，具體定義如下。

（1）公司風險暴露

根據(jù)債務人類型及其風險特征，公司風險暴露細分為中小企業(yè)風險暴露、專業(yè)貸款風險暴露和一般公司風險暴露。其中，中小企業(yè)風險暴露是指商業(yè)銀行對年營業(yè)收入(近3年營業(yè)收入的算術平均值)不超過3億元人民幣企業(yè)的債權;專業(yè)貸款具體可劃分為項目融資、物品融資、商品融資和產(chǎn)生收入的房地產(chǎn)貸款四類;一般公司風險暴露是指中小企業(yè)風險暴露和專業(yè)貸款之外的其他公司風險暴露。

（2）零售風險暴露

具有如下三方面特征：

①債務人是廣個或幾個自然人

②筆數(shù)多，單筆金額小

③按照組合方式進行管理。

對于同時符合以下三個條件的微型和小型企業(yè)，可納入其他零售風險暴露：

①企業(yè)符合相關部門規(guī)定的微型和小型企業(yè)認定標準

②商業(yè)銀行對單家企業(yè)(或企業(yè)集團)的風險暴露不超過500萬元

③商業(yè)銀行對單家企業(yè)(或企業(yè)集團)的風險暴露占本行信用風險暴鱔總額的比例不高于0.5%。

（3）股權風險暴露

納入股權風險暴露的金融工具需同時滿足如下條件：

①持有該項金融工具獲取收益的主要來源是未來資本利得，而不是隨時間所產(chǎn)生的收益

②該項金融工具不可贖回，不屬于發(fā)行方的債務

③對發(fā)行方資產(chǎn)或收入具有剩余索取權。

（4）其他風險暴露

主要包括購入應收賬款和資產(chǎn)證券化風險暴露。其中：購入應收款風險暴露分為合格購入公司應收款和合格購入零售應收款;資產(chǎn)證券化風險暴露包括但不限于資產(chǎn)支持證券、住房抵押貸款證券、信用增級、流動性便利、利率或貨幣互換、信用衍生工具和分檔次抵補等。

客戶評級是商業(yè)銀行對客戶償債能力和償債意愿的計量和評價，反映客戶違約風險的大小。

從銀行業(yè)的發(fā)展歷程來看，商業(yè)銀行客戶信用評級大致經(jīng)歷了希賽網(wǎng)判斷法(希賽網(wǎng)系統(tǒng))、信用評分模型、違約概率模型三個主要發(fā)展階段。

一般而言，希賽網(wǎng)系統(tǒng)在分析信用風險時主要考慮兩方面因素：

①與借款人有關的因素：聲譽、杠桿和收益波動性

②與市場有關的因素：經(jīng)濟周期、宏觀經(jīng)濟政策和利率水平。