2018年5月《證券投資基金》真題及答案2

2018年5月基金從業(yè)資格考試《證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)》真題及答案整理，選自考友分享。每次考試考場(chǎng)存在多套試卷，且題序不一。

21證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的職能不包括()

A.制定交易規(guī)則，維護(hù)交易秩序

B.證券持有人名冊(cè)登記及權(quán)益登記

C.證券賬戶、結(jié)算賬戶的設(shè)立和管理

D.證券和資金的清算交收及相關(guān)管理

答案：A

22關(guān)于衍生品的交易場(chǎng)所，以下說(shuō)法錯(cuò)誤的是()

A.期貨合約只在交易所交易

B.互換合約常在場(chǎng)外交易

C.期權(quán)合約只在交易所交易

D.遠(yuǎn)期合約常在場(chǎng)外交易

答案：C

23關(guān)于基金公司投資交易流程，以下表述錯(cuò)誤的是()

A.基金經(jīng)理可以直接向交易員下達(dá)交易指令

B.基金公司投資交易流程包括風(fēng)險(xiǎn)控制環(huán)節(jié)

C.交易員必須嚴(yán)格遵照公司公平交易制度執(zhí)行交易指令

D.交易員收到投資指令后有權(quán)選擇適當(dāng)時(shí)機(jī)完成指令

答案：A

24下列選項(xiàng)不能直接從財(cái)務(wù)報(bào)表獲得的是()

A.經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量

B.凈利潤(rùn)

C.所有者權(quán)益

D.凈資產(chǎn)收益率

答案：D

25為了更好的管理債券基金信用風(fēng)險(xiǎn)，基金公司采取的措施不包括()

A.建立針對(duì)債券發(fā)行人的內(nèi)部信用評(píng)級(jí)制度

B.定期更新交易對(duì)手資質(zhì)、交易記錄、交收違約記錄等信息

C.分散化投資

D.分析基金持有人結(jié)構(gòu)和特征，關(guān)注投資者申贖意愿

答案：D

26某零息債券面值為100元，市場(chǎng)利率為2. 5%，到期時(shí)間為3年，則內(nèi)在價(jià)值為()

A.91. 86

B. 93. 86

C. 92. 86

D. 94. 86

答案：C

27封閉式基金要求年度收益分配比例不得低于基金年度可供分配利潤(rùn)總額的()

A. 90%

B. 70%

C. 80%

D. 60%

答案：A

28QDII基金的下列行為符合證監(jiān)會(huì)規(guī)定的有()

A. 購(gòu)買不動(dòng)產(chǎn)和房地產(chǎn)抵押按揭

B. 購(gòu)買實(shí)物商品

C. 借入臨時(shí)用途現(xiàn)金比列不超過(guò)基金凈值的5%

D. 購(gòu)買貴金屬或代表貴金屬的憑證

答案：C

29主動(dòng)投資的目標(biāo)不包括()

A. 縮小跟蹤誤差

B. 擴(kuò)大主動(dòng)收益

C. 提高信息比率

D. 縮小主動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)

答案：A

30以下不承擔(dān)匯率風(fēng)險(xiǎn)的基金是()

A.貨幣ETF

B.原油基金

C.港股通基金

D.海外債券基金

答案：A

31假設(shè)其他條件不變，根據(jù)杜邦分析法，下列舉措中降低公司凈資產(chǎn)收益率的是()

I、降低公司的資產(chǎn)負(fù)債率

Ⅱ、加快公司的資產(chǎn)周轉(zhuǎn)

III、提高公司的銷售利潤(rùn)率

Ⅳ、提高公司的負(fù)債權(quán)益比

A.I、 II、III

B.I

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.I、Ⅳ

答案：B

32下列投資標(biāo)的不屬于貨幣基金投資范圍的是()

A.現(xiàn)金

B.剩余期限397天以內(nèi)的資產(chǎn)支持證券

C.期限在1年以內(nèi)的同業(yè)存單

D.剩余期限1年以內(nèi)的可轉(zhuǎn)換債

答案：D

33下列不屬于期貨市場(chǎng)基本功能的是()

A. 風(fēng)險(xiǎn)管理

B. 價(jià)格發(fā)現(xiàn)

C. 宏觀調(diào)控工具

D. 投機(jī)

答案：C

34關(guān)于利率互換和貨幣互換的描述，正確的是()

A. 貨幣互換的合約雙方互換的是不同幣種為單位的利率

B. 利率互換的合約雙方交換的是雙方認(rèn)為具有相等經(jīng)濟(jì)價(jià)值的現(xiàn)金流

C. 利率互換的合約雙方互換的是不同幣種下的相同利率

D. 貨幣互換的合約的一方具有貨幣交換的權(quán)利，而沒(méi)有貨幣交換的義務(wù)

答案：A

35中央結(jié)算公司在銀行間債券交易中提供的主要服務(wù)是()

A.提供交易平臺(tái)

B.監(jiān)督債券市場(chǎng)運(yùn)行

C.擔(dān)任做市商角色

D.交易結(jié)算功能

答案：A

36私募股權(quán)投資最為廣泛使用的戰(zhàn)略形式包括()

A.成長(zhǎng)收益、買斷式回購(gòu)

B.投資私募股權(quán)二級(jí)市場(chǎng)、質(zhì)押式回購(gòu)

C.風(fēng)險(xiǎn)投資、定向增發(fā)

D.并購(gòu)?fù)顿Y、危機(jī)投資

答案：D

37關(guān)于QFII主體資格的申請(qǐng)，以下不符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定條件的是()

A.資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)2年以上，最近一年會(huì)計(jì)年度管理的證券資產(chǎn)不于5億美元

B.證券公司經(jīng)營(yíng)證券業(yè)務(wù)5年以上，凈資產(chǎn)不少于5億美元，最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度管理的證券資產(chǎn)不少于50億美元

C.保險(xiǎn)公司成立1年以上，最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度持有的證券資產(chǎn)不少于5億美元

D.商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)銀行業(yè)務(wù)10年以上，一級(jí)資本不少于3億美元，最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度管理的證券資產(chǎn)不少于50億美元

答案：C

38股票類資產(chǎn)A和債券類資產(chǎn)B的協(xié)方差為0. 15，資產(chǎn)A的方差為0.64，資產(chǎn)B的方差為0. 25，則資產(chǎn)A和資產(chǎn)B的相關(guān)性系數(shù)為()

A.0. 0024

B.0. 060

C.0. 375

D.0. 934

答案：C

39.以下交易所中，不屬于商品期貨交易所的是()。

A.大商所

B.鄭商所

C.中商所

D.上期所

答案：C

解析：大商所：大連商品交易所，是經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的四家期貨交易所之一。

鄭商所：鄭州商品交易所。目前上市交易的品種有小麥、棉花、白糖、精對(duì)苯二甲酸(PTA)、菜籽油、早秈稻等期貨品種。

上期所：上海期貨交易所。目前上市交易的有黃金、白銀、銅、鋁、鋅、鉛、螺紋鋼、線材、燃料油、天然橡膠等九種期貨合約。

中商所：中國(guó)商標(biāo)專利事務(wù)所有限公司。

40.某證券實(shí)際利率為4%，通貨膨脹率為3%，則名義利率為()。

A.7%

B.4%

C.3%

D.1%

答案：A

解析：名義利率=實(shí)際利率+通貨膨脹率=4%+3%=7%。