初級銀行《風(fēng)險管理》精華知識點五：交易賬簿

知識點精講：交易賬簿

交易賬簿指商業(yè)銀行為交易目的或對沖交易賬戶其他項目的風(fēng)險而持有的金融工具和商品頭寸。其中，為交易目的而持有的頭寸，是指短期內(nèi)有目的地持有以便出售，或從實際或預(yù)期的短期價格波動中獲利，或鎖定套利的頭寸，包括以下三種：

（1）自營業(yè)務(wù)

（2）做市業(yè)務(wù)

（3）為執(zhí)行客戶買賣委托的代客業(yè)務(wù)而持有的頭寸

交易賬簿頭寸應(yīng)滿足的條件：

（1）在交易方面不受任何限制，可以隨時平盤

（2）能夠完全對沖以規(guī)避風(fēng)險

（3）能夠準確估值

（4）能夠進行積極的管理

【單選題】下列關(guān)于銀行交易賬戶的描述，不正確的是（ ）。

A 銀行應(yīng)當對交易賬戶頭寸經(jīng)常進行準確估值，并積極管理該項目投資組合

B 交易賬戶記錄的是銀行為了交易或規(guī)避交易賬戶其他項目的風(fēng)險而持有的可以自由交易的金融工具和商品頭寸

C 記入交易賬戶的頭寸在交易方面所受的限制較多

D 為交易目的而持有的頭寸包括自營頭寸、代客買賣頭寸和做市交易形成的頭寸

【答案】C

【解析】交易賬簿是銀行為交易目的或?qū)_交易賬戶其他項目的風(fēng)險而持有的金融工具和商品頭寸，它包括：自營業(yè)務(wù)、做市業(yè)務(wù)、為執(zhí)行客戶買賣委托的代客業(yè)務(wù)而持有的頭寸。交易賬簿頭寸在交易方面不受任何限制，可以隨時平盤；能夠完全對沖以規(guī)避風(fēng)險；能夠準確估值和進行積極的管理。C項錯誤。